Риск акции выражается изменением процентных ставок и возни-кает из-за сокращения чистой прибыли за период вследствие измене-ния государственных и банковских ставок.
Риск падения общерыночных цен. Это риск недополучаемого дохо-да по каким-либо финансовым активам. Чаще всего он связан с паде-нием цен на все обращающиеся на рынке ценные бумаги одновре-менно.
В странах с развитой рыночной экономикой существуют фирмы-наблюдатели, которые постоянно анализируют уровень портфельного риска различных ценных бумаг.
Риск инфляции. Риск инфляции -- это риск, который определяется жизненным цик-лом отраслей. Основные факторы, влияющие на развитие отрасли, следующие:
а) переориентация экономики, что связано с общей экономической нестабильностью в мире, по отдельным регионам, странам, рын-кам, рыночным сегментам, нишам и окнам, с одной стороны, и ростом цен на ресурсы, с другой;
6) истощение каких-либо ресурсов;
в) изменение спроса на внутреннем и мировом рынках сбыта;
г) общеисторическое развитие цивилизации [16, с.15].
Кредитный риск. Кредитный риск, или риск невозврата долга, в одинаковой степени относится как к банкам, так и к их клиентам и может быть промыш-ленным (связанным с вероятностью спада производства и/или спроса на продукцию определенной отрасли); риск урегулирования и поста-вок обусловлен невыполнением по каким-то причинам договорных отношений; риск, который связан с трансформацией видов ресурсов (чаще всего по сроку), и риск форс-мажорных обстоятельств.
Степень кредитного риска банков зависит от таких факторов, как:
* степень концентрации кредитной деятельности банка в какой-ли-бо сфере (отрасли), чувствительной к изменениям в экономике, т.е. имеющей эластичный спрос на свою продукцию, что выража-ется степенью концентрации клиентов банка в определенных от-раслях или географических зонах, особенно подверженных конъ-юнктурным изменениям;
* удельный вес кредитов и других банковских контрактов, приходя-щихся на клиентов, испытывающих определенные специфиче-ские трудности;
* концентрация деятельности банка в малоизученных, новых, не-традиционных сферах;
* внесение частых или существенных изменений в политику банка по предоставлению кредитов, формированию портфеля ценных бумаг;
* удельный вес новых и недавно привлеченных клиентов;
* введение в практику слишком большого количества новых услуг в течение короткого периода) (тогда банк чаще подвергается нали-чию отрицательного или нулевого, потенциального спроса)14;
* принятие в качестве залога ценностей, труднореализуемых на рынке или подверженных быстрому обесцениванию [16, с.16].
Риск кредитования заемщиков зависит от вида предоставляемого кредита. В зависимости от сроков предоставления кредиты бывают кратко-, средне- и долгосрочные; от видов обеспечения --обеспеченные и необеспеченные, которые в свою очередь могут быть пер-сональными и банковскими; от специфики кредиторов -- банков-ские, государственные, коммерческие (фирменные), кредиты страхо-вых компаний и частных лиц, консорциональные (синдицированные), которые структурируются на клубные (где число кредиторов ограни-чено) и открытые (участие в нем может принять любой банк или предприятие); от видов дебиторов -- сельскохозяйственные, про-мышленные, коммунальные, персональные; от направления использо-вания -- потребительские, промышленные, на формирование обо-ротных средств, инвестиционные, сезонные, на устранение времен-ных финансовых трудностей, промежуточные, на операции с ценны-ми бумагами, импортные и экспортные и др.
Транспортный риск. Особый интерес представляют так называемые транспортные риски. Их классификация впервые была приведена Международной торго-вой палатой в Париже (1919 г.) и унифицирована в 1936 г., когда бы-ли обнародованы первые правила ИНКОТЕРМС [28, с.16].
Лизинговый и факторинговый риск. Уровень банковских рисков может возникать также при осуществле-нии лизинговых и факторинговых операций, бартерных и клиринго-вых сделок.
Для снижения риска лизинговых сделок необходимо разработать ускоренные нормы амортизационных отчислений или использовать их досрочное начисление. Лизинг считается в настоящее время операцией с повышенным риском. Поэтому целесообразно осуществ-лять покрытие убытков от него за счет резервного фонда банка.
Клиринг -- это взаимная оплата между двумя банками, районами, экономическими единицами, государствами, при которой произво-дится обмен товаров без перевода денег (валюты). Сущность клирин-га выражается в следующем: за определенный календарный период, обычно один год, суммы взаимной торговли обращаются на конкрет-ных банковских счетах различных торгующих стран на основании специального клирингового договора. Осуществляя клиринг, каждая сторона-экспортер получает сумму экспортируемого товара от свое-го банка. Банк, со своей стороны, не ждет перевода из банка-импор-тера, а дебетует клиринговый счет и высылает дебетовое авизо соот-ветствующему банку, связанному с импортером.
Бартерные сделки -- это форма компенсации, когда товар опла-чивается не деньгами, а товаром. Бартерные сделки могут быть меж-фирменными и межгосударственными. Чаще всего межфирменные бартерные сделки осуществляются с помощью различных посредников.
Для уменьшения риска по факторинговым операциям следует анализировать платежеспособность заемщиков, изучать характер их хозяйственных связей и взаимоотношения с поставщиками, структу-ру платежей, конкурентоспособность продукции, количество случаев ее возврата. При покупке факторинговым отделом банка векселей у постав-щиков появляется дополнительный риск приобретения бронзового векселя.
Одним из основных способов измерения уровня риска является анализ зависимых и независимых, внешних и внутренних факторов, оказывающих влияние в конкретной ситуации, с помощью методов экспертных оценок. Кроме того, в практике коммерческих банков стран с развитой рыночной экономикой широко используется система банковских га-рантий [28, с.17].
Риски, связанные со спецификой клиента банка. По своей сути банк -- это коммерческое предприятие. Основным принципом взаимоотношений "банк -- клиент" является принцип по-лучения прибыли банком при меньших затратах и принцип минимиза-ции всех видов риска. Банк на самом деле может рисковать (и он ри-скует ежедневно в процессе своей деятельности) своим собственным капиталом, но не капиталом клиента, его прибылью.
Таким образом, в своей деятельности банки сталкиваются с множеством рисков, успех управления которыми зависит от уровня оценки вероятности их наступления, а также выбора метода их минимизации.
1.2. Роль управления банковскими рисками в современных условиях
Банк по своему определению должен являться одним из наиболее надеж-ных институтов общества, представляет основу стабильности экономической системы. При этом профессиональное управление банковскими рисками, оперативная идентифи-кация и учет факторов риска в повседневной деятельности приобретают первостепенное значение.
В связи с формированием рыночных отношений понятие риска прочно входит в нашу жизнь. Таким образом, банки в условиях такой нестабильности, быстро меняющейся ситуации вынуждены учитывать все возмож-ные последствия от действия своих конкурентов, клиентов, а также предвидеть вероятные изменения законодательства. Именно такая неопределен-ность и повышенный уровень риска - это плата за полученную экономичес-кую свободу [22, с.8].
Ведущим принципом в работе коммерческих банков в условиях перехо-да к рыночным отношениям является стремление к получению как можно большей прибыли. Риски тем больше, чем выше шанс получить прибыль. Риски образуются в результате отклонений действительных данных от оценки сегодняшнего состояния и будущего развития.
Высокая степень конкуренции на банковском рынке заставила руководителей банков изменить свое отношение к политике управления рисками. Тому, что когда-то считалось формальностью, теперь уделяется большое внимание. Прежде всего, речь идет о развитии подразделений, ответственных за управление рисками, систем управленческой информации, утверждении лимитов и методики измерения рисков [5, с.6].
В сложившейся ситуации становится очевидным необходимость эффективного управления системой банковских рисков. Необ-ходимо также отметить, что в процессе своей деятельности банки сталки-ваются с совокупностью различных видов рисков, отличающихся ме-жду собой по месту и времени возникновения, совокупности внеш-них и внутренних факторов, влияющих на их уровень, и, следова-тельно, по способу их анализа и методам их описания. Кроме того, все виды рисков взаимосвязаны и оказывают влияние на деятель-ность банков. Изменения одного вида риска вызывают изменения почти всех остальных видов. Все это, естественно, затрудняет выбор метода анализа уровня конкретного риска и принятие решения по его оптимизации ведет к углубленному анализу множества других ри-сковых факторов. Поэтому особенно важным видится выбор конкретного метода анализа уровня, подбор оптимальных факторов и совокупная оценка всей системы рисков.
Таким образом, управление рисками в коммерческих банках является одним из важнейших инструментов повышения их конкурентоспособности в условиях ожесточающейся конкуренции.
Качественное управление риском повышает шансы коммерческого банка добиться успехов в долгосрочной перспективе. Деятельность по управлению рисками называется политикой риска. Под политикой риска принимается совокупность различных мероприятий, имеющих целью снизить опасность ошибочного принятия решения.
Знать о возможном наступлении риска необходимо, но недостаточно. Важно установить как влияет на результаты деятельности конкретный вид риска, и каковы его последствия.
Выявление риска может осуществляться различными способами:
анализ объективных факторов (вероятностный анализ исследования операций),
анализ субъективных факторов (интуитивное предсказание тенденции поведения рынка) [23, с.12].
В настоящее время российские участники финансового рынка в управлении рисками опираются на интуицию, чей-то авторитет и на предыдущий опыт. Лишь незначительный процент руководителей способен учитывать риск, с применением математических методов.
Процесс управления риском достаточно динамичен и его эффективность во многом зависит от быстроты реакции на изменение условий рынка, экономической ситуации в целом, финансового состояния коммерческого банка. Особое значение в решении рисковых задач играет интуиция, которая представляет собой способность находить правильное решение проблемы и инсайт, т.е. осознания решения некоторой проблемы.
В процессе управления риском следует учитывать следующие правила:
нельзя рисковать больше, чем это может позволить собственный капитал,
всегда нужно помнить о возможных последствиях риска,
нельзя рисковать многим ради малого,
положительное решение, связанное с риском, принимается лишь при отсутствии сомнений,
всегда существует несколько решений рисковых задач [23, с.13].
Комплексный подход к управлению риском позволяет более эффективно использовать ресурсы, распределять ответственность, улучшать результаты работы.
Одним из традиционных методов оценки и управления риском считается статистический метод. Основными инструментами статистического анализа являются - дисперсия, стандартное отклонение, коэффициент вариации. Суть этого метода состоит в анализе статистических данных за возможно больший период времени, что позволяет сравнить частоту возникновения потерь банка с вероятностью их возникновения. Данный способ можно применять к оценке самых разных видов рисков банка, как внешних, так и внутренних. При этом частота возникновения допустимого уровня потерь для данного банка зависит от числа случаев наступления конкретного уровня потерь и общего числа случаев в статистической выборке [24, с.12].
При работе банка в безрисковой зоне потери не ожидаются, что позволяет получить хорошую прибыль. При попадании в зону допустимого риска прибыль банка превышают понесенные потери. В зоне недопустимого риска банк не получает прибыли от своей деятельности. Она направляется на покрытие возникших потерь. В зоне критического риска банк близок к банкротству. Полученной прибыли не хватает для покрытия потерь.
Статистический метод заключается в том, чтобы изучить статистику потерь и прибылей, имевших место при принятии аналогичных рений, установить величину и частоту получения той или иной экономической отдачи, а затем провести вероятностный анализ и составить прогноз будущего поведения на рынке [24, с.13].
Таким образом, управление банковскими рисками является весьма скрупулезным процессом, требующим тщательной подготовки, высокой квалификации и ответственного подхода к оценке реальных последствий наступления рисковой ситуации.
2. АНАЛИЗ БАНКОВСКИХ РИСКОВ НА ПРИМЕРЕ ОАО «БЕЛАГРОПРОМБАНК»
2.1. Состояние рисковой ситуации в деятельности белорусских банковРассмотрим состояние рисковой ситуации в кредитной деятельности белорусских банков начиная со второй половины девяностых годов.Вторая половина девяностых годов стала периодом существенных изменений, значительных структур-ных преобразований и совершенствования деятельности банков Республики Беларусь. Целесообразно дать краткую характеристику сложившейся в послед-ние годы рисковой ситуации в кредитной деятельности банков республики.Начиная с 1996 года, обострилась проблема своевременного возврата банковских кредитов. По мере увеличения объёмов проводимых банками активных операций, роста кредитных вложений опережающими темпами увеличивалась просроченная задолженность по кредитам банков. Наиболее показательным в этом отношении следует считать 1998 год, когда темпы роста активов, кредитов и просроченной задолжен-ности составили 387 %, 420 % и 510 % соответственно [7, c. 42].Данные о невозвращенных кредитах свидетельствуют о постоянном росте доли невозвращённых кредитов в портфелях белорусских банков. Так, если на 1.01.1996 года значение этого показателя составляло 12 %, то на 1.01.1997года уже 14 %, а на 1.01.1998 года - 18 %. Максимальный процент проблемных кредитов был зафиксирован в размере 22,1 % по состоянию на 1.01.1999 г. Данные на 1.01.2000 г. отражают снижение величины этого показателя до 17 %.В сложившейся рисковой ситуации в кредитной деятельности банков нашей республики целесообразно выделить некоторые особенности:- имеется значительная просроченная задолженность по кредитам банков;- сокращается величина собственного капитала большинства банков в валютном эквиваленте;- в объёмах невозвращённых кредитов преобладает доля валютной просрочки;- отмечается низкая доходность кредитных операций крупных банков;- формирование резервов на покрытие убытков по ссудам осуществляется не в полном объёме [7, c. 42].Проведенный нами анализ позволяет констатировать высокий уровень кредитного риска, сопутству-ющего деятельности белорусских банков. В связи с этим возникает проблема качественного измерения и прогнозирования кредитного риска адекватно потенциальным потерям. Эту задачу попытаемся решить, предложив формулу расчёта коэффициента кредитного риска, учитывающего степень полноты создания резервов на покрытие убытков по ссудам.,где Кр - коэффициент кредитного риска;С - величина ссудной задолженности клиентов банка;З1 32, 33- ссудная задолженность, отнесённая соответственно ко второй, третьей и четвёртой группам риска;Н -сумма недоначисленного резерва на возможные потери по ссудам [7, c. 43].Поправочные коэффициенты 0,3; 0,5; 1,0 отражают необходимую величину формирования резерва на возможные потери по ссудам в соответствии с действующим в настоящее время положением Националь-ного банка Республики Беларусь № 775 от 19.08.1996 г.Рассмотрим задачи, стоящие перед банковской системой по преодолению сложившейся ситуации.Первостепенной задачей, стоящей перед банковской системой респуб-лики, является направление денежных потоков в экономику и, в первую оче-редь, - в реальный сектор. Валовые кредиты банков экономике за ян-варь-июнь 2002г. увеличились на 452,3 млрд. руб. (или на 17,8%, в реальном выражении они снизились на 2%), в том числе в белорусских рублях - на 186,4 млрд. руб. (или на 14,9%) и в иностранной валюте - на 47,2 млн. USD [11, c. 31].В 2004 г. ряд предприятий находились в сложном финансовом по-ложении, поэтому кредитные операции не всегда являлись самыми надежными и доходными.Увлечение высокодоходными, но спекулятивными и высокорискованными операциями, как показал российский кризис, может привести к банкротству да-же самый надежный банк, а банковскую систему - к глубокому кризису. Учиты-вая это, банки должны учиться работать с реальным сектором экономики в лю-бых макроэкономических условиях, поддерживать тесную связь с производитель-ным капиталом. Это является залогом, может быть, не самого быстрого, но на-дежного роста и укрепления как предприятий реального сектора, так и банков.- Процесс кредитования, особенно в странах с переходной экономикой, неп-рерывно связан с действием многочисленных факторов риска, способных пов-лечь за собой непогашение кредита в обусловленный договором срок. Предо-ставляя кредиты, банк должен всесторонне изучить и проанализировать те фак-торы, которые могут привести к непогашению кредитов. Такое изучение именуют анализом кредитоспособности [11, c. 32].Существующие на сегодняш-ний день в Республике Беларусь методики определения финансово-го состояния кредитополучателя, его платежеспособности и креди-тоспособности не в полной мере отвечают сложившейся экономи-ческой ситуации. Трудно найти предприятие, которое по данным методикам «вписывалось бы» в рамки финансово устойчивого. Большинство из них находится в кризисном состоянии, и надежных кредитополучателей сегодня пра-ктически не существует. Положе-ние ряда предприятий настолько тяжело, что из-за нехватки средств на оплату суммы обязательных страховых взносов в Фонд социаль-ной защиты юридические лица не получали кредиты на заработную плату. В соответствии с Декретом Президента Республики Беларусь от 06.08.2002г. №19 «О некоторых мерах по обеспечению своевре-менной уплаты подоходного налога и обязательных страховых взносов в Фонд социальной защиты населе-ния Министерства труда и соци-альной защиты» в суммы кредитов, выдаваемых банками для выплаты заработной платы, включаются суммы обязательных страховых взносов в Фонд социальной защиты и подоходного налога, исчисленно-го из размера данной заработной платы. Однако Указом Президента Республики Беларусь от 15 июля 2002г. №376 при наличии у юриди-ческих лиц, их обособленных под-разделений и индивидуальных предпринимателей неисполненных обязательств по уплате платежей, производимых в первоочередном порядке, запрещается осущес-твление ими вне очереди платежей в счет погашения задолженности по выплате заработной платы, в т.ч. в счет погашения банковских кре-дитов, выданных для этой цели вы-ше размера бюджета прожиточно-го минимума.
